Crédito excluído ou distribuição perdida: qual é a diferença?
| Crédito excluído | Distribuição perdida | |
|---|---|---|
| O que se perde | Todo o crédito | Formulário fiscal: um pagamento. Etapa 8: potencialmente o direito a distribuições do crédito |
| Motivo habitual | KYC não iniciado, incompleto ou rejeitado | Formulário fiscal (etapa 7) ou cadastro no prestador (etapa 8) fora do prazo |
| Quem decide | O tribunal, ao julgar a objeção do Trust | Regras do plano aplicadas pela FTX após cada data de registro |
| Rodadas futuras | Nenhuma sem restabelecimento judicial | Após perda fiscal: possíveis com requisitos cumpridos. Na etapa 8 não presuma que pagamentos futuros continuam disponíveis |
| Pode ser corrigido? | Apenas por ordem judicial; KYC tardio foi recusado até agora | Pagamento perdido geralmente não volta. Conclua etapas e confirme os direitos restantes |
Identifique sua situação antes de agir.
- No portal: estado do crédito na etapa 5; estado da distribuição no painel de distribuições.
- No processo: um crédito excluído também consta em anexo a uma ordem ou aviso.
Quais prazos KYC da FTX já venceram?
| Prazo | Exigência | Resultado | Fonte |
|---|---|---|---|
| 29 de setembro de 2023 | Prazo de habilitação dos créditos de clientes | Apresentação ou recurso ao crédito listado nos registros | Documento do Trust D.I. 36001 |
| 1º de março de 2025, 16h ET | Iniciar KYC | Mais de 390.000 créditos excluídos | Ordem D.I. 29464; aviso D.I. 30042 de 2 de abril de 2025 |
| 1º de junho de 2025, 16h ET | Entregar todos os dados KYC solicitados | Mais de 47.600 créditos excluídos | Aviso D.I. 31139 de 2 de julho de 2025 |
| 30 de junho de 2026, 16h ET | Último prazo dos créditos da 200ª objeção coletiva | Créditos fora do prazo excluídos | Ordem D.I. 35557 de 11 de maio de 2026; aviso D.I. 36065 de 31 de julho de 2026 |
A página FTX indica 3 de março e 2 de junho de 2025, os dias úteis seguintes. Todos esses prazos já passaram.
O que o tribunal decidiu sobre KYC tardio
Um credor excluído por perder junho de 2025 pediu a aceitação de KYC depois do prazo.
- Pedido original: recusado oralmente na audiência de 24 de novembro de 2025.
- Reconsideração: o credor alegou novas provas. O Trust respondeu que os prazos judiciais valiam para todos.
- Ordem final: em 19 de agosto de 2026 o tribunal negou o pedido (D.I. 36161).
Concluir KYC agora não recupera um crédito excluído por atraso: a ordem indeferiu o próprio crédito.
- A única via é um pedido judicial, por exemplo sob a seção 502(j) do Código de Falências e a Regra 3008, que permitem reconsiderar um crédito indeferido por motivo justificado.
- São necessários advogado e fatos novos e específicos; até agora o tribunal manteve os prazos.
Os documentos também mostram motivos de rejeição. A Sumsub avisava que capturas de tela, fotos de cópias de documentos e imagens alteradas em editores não eram aceitas.
KYC rejeitado: nomes divergentes e a objeção de setembro de 2026
Em 1º de setembro de 2026 o Trust apresentou a 203ª objeção coletiva (D.I. 36197) a 616 créditos de cerca de US$ 4,5 milhões, em quatro grupos:
- Falha de verificação (488): dados KYC divergentes dos registros do titular original, sem resolução. Inclui nomes que não coincidem.
- Questionário de segurança reprovado (116): respostas incorretas sobre a conta.
- Origem dos recursos (10): recusa de documentação.
- KYC retirado (2).
As respostas venciam em 2 de outubro de 2026 e a audiência ocorreu em 20 de outubro. Os créditos listados foram indeferidos e excluídos por ordem de 21 de outubro de 2026 (D.I. 36747).
Se o KYC está rejeitado mas o crédito não consta de uma objeção:
- Leia o motivo no portal.
- Responda pelo canal oficial de envio.
- Use documentos do titular original. Nome, data de nascimento e endereço devem corresponder à conta FTX.
Distribuições perdidas: seção 7.14 e regra de seis meses
A seção 7.14, formulário fiscal e outras certificações, exige que cada titular forneça esses documentos quando solicitado antes de uma distribuição.
- Sem cumprimento do primeiro pedido em 30 dias, a FTX envia um segundo.
- Sem cumprimento do segundo em 60 dias, considera-se perdido o direito a distribuições.
- Valores perdidos retornam à massa como ativos do plano.
- Após cada data de registro, o formulário fiscal da etapa 7 deve ser entregue em 90 dias do primeiro aviso; caso contrário, perde-se o pagamento da rodada.
Regra dos seis meses, etapa 8: a FAQ FTX diz que não concluir o cadastro no prestador em seis meses da data da distribuição pode fazer perder o direito a distribuições do crédito. Isso vai além de um único pagamento; não presuma que rodadas futuras estão protegidas.
- Para 31 de julho de 2026, seis meses são cerca de 31 de janeiro de 2027. Veja o prazo da etapa 8.
- Se seu país está restrito, veja a lista de jurisdições restritas.
O que fazer:
- Conclua a etapa pendente agora. Etapas 7 e 8 antes da próxima data de registro são necessárias, mas não restauram direitos perdidos nem garantem inclusão. Veja nossa estimativa da próxima distribuição.
- Se acredita que cumpriu o prazo, reúna emails, capturas do portal e confirmação do prestador e escreva ao suporte FTX. O portal mostra o resultado, não o motivo; erros podem ser corrigidos.
- Não espere recuperar o pagamento se o prazo foi realmente perdido. Na etapa 8, peça à FTX confirmação dos efeitos sobre os direitos restantes.
Quem ainda tem opções
| Situação | Estado | O que fazer | Pode vender? |
|---|---|---|---|
| KYC aprovado, crédito admitido, etapa 7 ou 8 pendente | Pagamento pendente; direitos em risco | Concluir etapas; etapa 8 de julho de 2026 até cerca de 31 de janeiro de 2027 | Sim, após análise dos direitos restantes |
| KYC aprovado, crédito admitido, pagamento passado perdido | Confirmar direitos restantes | Concluir etapa; contestar com provas; distinguir formulário fiscal e etapa 8 | Sim, se houver direitos futuros |
| KYC rejeitado, crédito sem objeção | Em risco | Apresentar documentos do titular original | Paxtibi pode avaliar compra antes do KYC; a FTX ainda exige KYC do titular original antes de pagar o crédito transferido |
| KYC rejeitado, crédito na objeção de setembro | Indeferido pela ordem de 21 de outubro de 2026 (D.I. 36747), se listado | Conferir ordem e anexos; pedido judicial para restabelecimento | Geralmente não, salvo restabelecimento judicial |
| KYC não iniciado em março de 2025, incompleto em junho de 2025 ou prazo de 30 de junho de 2026 perdido | Excluído | Apenas pedido judicial; KYC tardio recusado até agora | Geralmente não, salvo restabelecimento judicial |
| País restrito na etapa 8 | Pagamento adiado; regra dos seis meses continua | Mudar apenas com residência real em outro país, vender ou consultar acompanhamento de pagamentos | Sim, conforme estado e direitos restantes |
Para vender: como vender seu crédito FTX e venda de créditos FTX. Consulte saldos registrados na calculadora FTX. Para pagamentos ausentes: lista da etapa 8 e FAQ FTX.
O que não fazer
- Não pague a quem promete «restaurar» um crédito excluído ou «desbloquear» KYC: é necessária ordem judicial.
- Não envie login, frase-semente ou documentos de identidade fora dos canais oficiais FTX e de seu prestador KYC.
- Não use documentos de outra pessoa para verificar a conta. Divergência é o motivo mais comum de rejeição e o Trust contesta esses créditos.
Nossa avaliação
A maior parte das perdas veio das datas de 2025, mantidas pelo tribunal nos casos descritos. Um crédito excluído exige restabelecimento judicial e orientação sobre os fatos específicos. Se está admitido, a etapa 8 pendente da rodada de julho de 2026 pode ameaçar o direito a distribuições após cerca de 31 de janeiro de 2027. Consulte o portal este mês.
Perguntas frequentes
Ainda posso concluir KYC FTX em 2026?
Para a maioria dos créditos, não. O tribunal fixou 1º de março de 2025 para começar e 1º de junho de 2025 para terminar; o último prazo de um grupo não verificado passou em 30 de junho de 2026. Se o crédito continua admitido e a FTX pede dados, responda pelo canal oficial.
Meu crédito FTX foi excluído por KYC. Posso recuperá-lo?
Somente por ordem judicial; até agora o tribunal recusou. Em 19 de agosto de 2026 negou reconsiderar a recusa de KYC tardio. O pedido exige advogado e fatos novos e específicos.
O que significa «Forfeited» no portal FTX?
Perder o prazo do formulário fiscal, etapa 7, custa um pagamento; o crédito permanece. A etapa 8 é diferente: a FTX diz que não concluir o cadastro no prestador em seis meses pode fazer perder o direito a distribuições do crédito. Confira o aviso e confirme os direitos restantes sem presumir pagamentos futuros.
Por que meu KYC FTX foi rejeitado?
O motivo mais comum nos documentos do Trust é divergência dos dados do titular original. Outros são questionário de segurança reprovado, recusa de comprovar origem dos recursos ou imagens inaceitáveis, como capturas de tela.
Posso vender crédito com KYC reprovado ou distribuição perdida?
Paxtibi pode avaliar a compra antes de KYC aprovado, ou de crédito admitido com pagamento anterior perdido, analisando estado e direitos restantes. A compra não elimina a exigência da FTX de KYC do titular original antes de pagar o crédito transferido. Geralmente Paxtibi não pode comprar um crédito excluído sem restabelecimento judicial.
Fontes
- Plano FTX (D.I. 26404-1), seção 7.14, notificado no D.I. 30642 (5 de junho de 2025)
- Ordem negando reconsideração (D.I. 36161), 19 de agosto de 2026
- Objeção do Trust à reconsideração (D.I. 36001), 16 de julho de 2026, com ordem e avisos KYC
- Pauta da audiência (D.I. 36153), 19 de agosto de 2026
- 203ª objeção coletiva por KYC rejeitado (D.I. 36197), 1º de setembro de 2026
- Aviso de exclusão (D.I. 36065), 31 de julho de 2026
- FTX: FAQ do painel de distribuições
- FTX: explicação dos estados KYC
- DL News: mais de US$ 2,5 bilhões em créditos FTX em risco por KYC, 5 de abril de 2025
- Ordem acolhendo a 203ª objeção (D.I. 36747), 21 de outubro de 2026 (cópia do documento judicial)
Aviso: este artigo é informativo e não constitui aconselhamento jurídico, tributário ou financeiro. A Paxtibi compra créditos de falência e oferece acompanhamento de pagamentos, portanto tem interesse comercial no tema.